Με πολλά κρυπτονομίσματα να μπαίνουν στο mainstream, περισσότεροι επενδυτές τα χρησιμοποιούν για να διαφοροποιήσουν τα επενδυτικά τους χαρτοφυλάκια. Ωστόσο, η υψηλή αστάθεια των κρυπτονομισμάτων έχει κάνει πολλούς από αυτούς να αμφισβητούν την αξία της επένδυσης σε αυτά, αν όχι να φοβούνται ότι θα σπαταλήσουν τα χρήματα που κέρδισαν με κόπο.
Μάθετε για τα συναλλαγματικά χαρτονομίσματα κρυπτονομισμάτων (ETN), ένα προϊόν που διαπραγματεύεται σε χρηματιστήριο και χρησιμοποιείται στον παραδοσιακό χρηματοοικονομικό κόσμο εδώ και χρόνια. Τώρα, προσφέρεται στους επενδυτές μια μοναδική ευκαιρία να επενδύσουν έμμεσα στην αγορά κρυπτονομισμάτων χωρίς να χρειάζεται να περάσουν από την απότομη καμπύλη μάθησης των κρυπτονομισμάτων. Επαληθεύω Ποιος είναι ο δείκτης φόβου και απληστίας στην αγορά κρυπτονομισμάτων και πώς λειτουργεί;
Λοιπόν, τι είναι τα διαπραγματεύσιμα χαρτονομίσματα (ETN) για κρυπτονομίσματα, ποια είναι τα οφέλη και οι κίνδυνοι τους και υπάρχουν καλά παραδείγματα ETN;
Γρήγοροι σύνδεσμοι
Τι είναι τα συναλλαγματικά χαρτονομίσματα για κρυπτονομίσματα;
Τα τραπεζογραμμάτια που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο είναι γνωστά για την έντονη ομοιότητά τους με τα ομόλογα, καθώς θεωρούνται ως μη εξασφαλισμένο γραμμάτιο χρέους που εκδίδεται από ένα ίδρυμα, όπως τα ομόλογα διαπραγματεύονται και τα ομόλογα ETN διατηρούνται μέχρι την καθορισμένη ημερομηνία λήξης και μερικές φορές αγοράζονται ή πωλούνται σύμφωνα με την επιθυμία των επενδυτών Αξίζει να αναφέρουμε εδώ ότι εάν ο εγγυητής πτωχεύσει, που συνήθως είναι τράπεζα, τότε ο κίνδυνος πέφτει στον επενδυτή στην πλήρη αδυναμία πληρωμής του. τραπεζογραμμάτια που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο, πρέπει να ερευνηθεί η πιστοληπτική ικανότητα της ασφαλιστικής εταιρείας και εάν είναι, ο ασφαλιστής θα λάβει τελικά υποβάθμιση πίστωσης ή όχι, επειδή είναι πιθανό το ομόλογο ETN να έχει μια αποπληθωριστική κατάσταση που δεν είναι ισχυρή συσχετίζεται με το υποκείμενο προϊόν που παρακολουθείται.
Τα συναλλαγματικά χαρτονομίσματα κρυπτονομισμάτων (ETN) είναι χρηματοοικονομικά προϊόντα που παρακολουθούν την τιμή ενός συγκεκριμένου κρυπτονομίσματος, όπως το Bitcoin, το Ethereum ή το Solana. Ο εκδότης του ETN, που είναι συνήθως χρηματοπιστωτικό ίδρυμα, υπόσχεται να πληρώσει έναν επενδυτή για το υποκείμενο κρυπτονόμισμα μείον τις αμοιβές και άλλα κόστη.
Το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα δεν χρειάζεται να αγοράσει το υποκείμενο κρυπτονόμισμα. Εναλλακτικά, μπορεί να το επενδύσει σε ό,τι θέλει, αρκεί να πληρώσει στον επενδυτή, στο τέλος της επενδυτικής περιόδου, ένα ποσοστό προ-ανταμοιβής ίσο με την απόδοση που κερδίζει το κρυπτονόμισμα.
Εν τω μεταξύ, οι επενδυτές μπορούν να ανταλλάσσουν χαρτονομίσματα που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο ETN, όπως θα έκαναν με κρυπτονομίσματα ή μετοχές. Αυτό το σύστημα επιτρέπει σε οποιονδήποτε να επενδύσει στην αγορά κρυπτονομισμάτων χωρίς απαραίτητα να αγοράζει κρυπτονομίσματα. Επαληθεύω Σύγκριση συναλλαγών Forex, κρυπτονομισμάτων και συναλλαγών μετοχών: Παράγοντες που πρέπει να ληφθούν υπόψη.
Ποια είναι η διαφορά μεταξύ των ETF κρυπτονομισμάτων και των ETF;
Τόσο το ETN όσο και το ETF είναι όμορφα σχεδιασμένα για την παρακολούθηση των υποκείμενων περιουσιακών στοιχείων, και τα δύο έχουν χαμηλότερο λόγο εξόδων από τα ενεργά διαχειριζόμενα αμοιβαία κεφάλαια και και τα δύο διαπραγματεύονται σε μεγάλα χρηματοπιστωτικά χρηματιστήρια, όπως και οι μετοχές επενδύσεων.
Τα διαπραγματεύσιμα ομόλογα (ETN) και τα διαπραγματεύσιμα αμοιβαία κεφάλαια (ETF) έχουν μια στενή σχέση με βάση τις ομοιότητές τους με τα αμοιβαία κεφάλαια με το πρόσθετο πλεονέκτημα ότι είναι διαπραγματεύσιμα. Ωστόσο, υπάρχει ένα πράγμα που το ξεχωρίζει.
Ενώ ένα ETN είναι μόνο φορολογική υποχρέωση με τον εκδότη, ένα ETF κατέχει το υποκείμενο κρυπτονόμισμα και τις εταιρείες που συμμετέχουν στην ανάπτυξή του. Ως εκ τούτου, το ETN παρέχει έκθεση στην απόδοση του υποκείμενου κρυπτονομίσματος, ενώ το ETF παρέχει έκθεση στην απόδοση του υποκείμενου κρυπτονομίσματος. Επαληθεύω Τι είναι ένα Bitcoin Futures ETF; Πώς διαφέρει από ένα Spot ETF;
Ποια είναι τα οφέλη του κρυπτονομίσματος ETN;
Τα διαπραγματεύσιμα χαρτονομίσματα (ETN) προσφέρουν πολλά πλεονεκτήματα, όπως:
- Επιτηδειότητα: Το ETN παρέχει έναν απλό τρόπο για να επενδύσετε σε κρυπτονομίσματα χωρίς να χρειάζεται να τα αγοράσετε. Επομένως, δεν χρειάζεται να δημιουργήσετε πορτοφόλι, να διαχειριστείτε τα ιδιωτικά σας κλειδιά ή να ανησυχείτε για την ασφάλεια των ψηφιακών σας στοιχείων.
- Προσιτότητα: Το ETN διαπραγματεύεται δημόσια και μπορεί εύκολα να αγοραστεί και να πωληθεί μέσω ενός λογαριασμού μεσιτείας. Δεν χρειάζεται να εξοικειωθείτε με το εύρος και τις επιχειρηματικές δραστηριότητες των κρυπτονομισμάτων ή να έχετε την τεχνική εξειδίκευση και τους πόρους για να επενδύσετε.
- Διαποικίληση: Το ETN παρέχει έκθεση σε συγκεκριμένους δείκτες υποσχόμενος απλώς να πληρώσει την απόδοση του δείκτη αντί να επενδύσει στο κρυπτονόμισμα. Αυτό επιτρέπει στους επενδυτές να διαφοροποιήσουν τα χαρτοφυλάκια τους και να αποκτήσουν πρόσβαση σε νέες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων.
- Μειώστε το σφάλμα παρακολούθησης: Δεδομένου ότι η απόδοση του ETN συμπληρώνει την απόδοση του υποκείμενου κρυπτονομίσματος, αυτό σημαίνει ότι ταιριάζετε καλά με έναν συγκεκριμένο δείκτη κρυπτονομισμάτων, εάν αυτό είναι το επενδυτικό σας σχέδιο. Αυτό είναι σε αντίθεση με τα ETF, όπου πρέπει να επανεξισορροπείτε συνεχώς τα χαρτοφυλάκια για να ταιριάζουν με τον δείκτη, κάτι που μπορεί να οδηγήσει σε σφάλματα.
- Φορολογικά πλεονεκτήματα: Στην ιδανική περίπτωση, τα κρυπτονομίσματα φορολογούνται ως ακίνητα, όπου φορολογούνται τα κέρδη από την αγορά, πώληση ή μεταβίβαση περιουσιακών στοιχείων κρυπτογράφησης. Διαφορετικοί αριθμοί ETN. Φορολογούνται ως υπεραξία, γεγονός που έχει ως αποτέλεσμα χαμηλότερους φορολογικούς λογαριασμούς. Επιπλέον, σε ορισμένες δικαιοδοσίες, αυτός ο τύπος φόρου μακροπρόθεσμων κεφαλαιουχικών κερδών είναι συνήθως χαμηλότερος από τον φόρο βραχυπρόθεσμων κεφαλαιουχικών κερδών που καταβάλλεται για τυχόν τόκους.
Ποιοι είναι οι κίνδυνοι του ETN για τα κρυπτονομίσματα;
Ενώ το ETN φαίνεται σαν μια εύκολη επενδυτική επιλογή, δεν είναι χωρίς κινδύνους. Το οποίο περιλαμβάνει:
- ΠροκαθορισμένοΥπάρχει πάντα ο κίνδυνος το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα ή ο εκδότης να μην είναι σε θέση να αποπληρώσει τις αποδόσεις ή ακόμα και το κεφάλαιο στον επενδυτή, παρά το πόσο καλά εδραιωμένο. Η αστάθεια της αγοράς κρυπτονομισμάτων και ο πιστωτικός κίνδυνος του εκδότη μπορεί να προκαλέσουν αθετήσεις, με αποτέλεσμα ζημίες.
- Καμία αξίωση για τα υποκείμενα περιουσιακά στοιχείαΣτις περισσότερες περιπτώσεις, η επένδυση σε ένα ETN είναι παρόμοια με την αγορά ενός μη εξασφαλισμένου ομολόγου. Η επένδυσή σας δεν υποστηρίζεται από κανένα περιουσιακό στοιχείο. Βασίζεστε αποκλειστικά στην πιστοληπτική ικανότητα του εκδότη. Ένα ασφαλές ETN θα ήταν μια σοφότερη επιλογή.
- Ρευστότητα: Αν και τα ETF διαπραγματεύονται δημόσια, τα περισσότερα από αυτά δεν έχουν υψηλούς όγκους συναλλαγών. Έτσι, η πώληση του ETN σας σε άλλον έμπορο μπορεί να είναι δύσκολη κατά τη διάρκεια χαμηλών όγκων ή άλλων συνθηκών της αγοράς.
Είναι ένα κρυπτονόμισμα ETN πιο επικίνδυνο από ένα ETF;
Ενώ τα ETN και τα ETF κρυπτονομισμάτων ενέχουν κίνδυνο αγοράς, πράγμα που σημαίνει ότι οι αλλαγές της αγοράς επηρεάζουν την επένδυσή σας, τα ETN φέρουν τον πρόσθετο πιστωτικό κίνδυνο του εκδότη να μην μπορεί να εκπληρώσει τις υποχρεώσεις αποπληρωμής του. Έτσι, τα ETN θεωρούνται πιο επικίνδυνα από τα ETF. Ωστόσο, το συνολικό επίπεδο κινδύνου εξαρτάται από το συγκεκριμένο προϊόν, τα υποκείμενα περιουσιακά στοιχεία, τις επενδυτικές πρακτικές και τις συνθήκες μάρκετινγκ.
Τα καλύτερα ETN για κρυπτονομίσματα
Οι εταιρείες επενδύσεων σε κρυπτονομίσματα μπορούν να δημιουργήσουν όσα προϊόντα ETN θέλουν από οποιοδήποτε από τα κρυπτονομίσματα της αγοράς. Αλλά εδώ είναι τα κορυφαία ETN για το Bitcoin.
1. VBTC VanEck Bitcoin ETN
έχει απελευθερωθεί BitcoinETN Από τον VanEck, έναν παγκόσμιο διαχειριστή επενδύσεων που ιδρύθηκε το 1955 για να παρέχει επενδυτικές επιλογές. Παρέχει ένα 100% εξασφαλισμένο ETN με βάση το MVIS Cryptocompare Bitcoin VWAP Close Index και παρακολουθεί στενά την τιμή του Bitcoin. Είναι διαθέσιμο για διαπραγμάτευση σε δευτερεύοντα χρηματιστήρια όπως XETRA, SIX και Euronext. Άλλοι διαθέσιμοι λογαριασμοί VanEck ETN περιλαμβάνουν Ethereum, Solana, TRON και Avalanche.
2. ETC Group Physical Bitcoin
Η ETC Group είναι μια γερμανική επενδυτική εταιρεία κρυπτονομισμάτων Φυσικό Bitcoin Group ETC , η οποία είναι μια συγχώνευση ενός ETF και ενός ETN, που υποστηρίζεται από ένα ασφαλές σημείωμα. Ο Όμιλος ETC Bitcoin ETN εκδίδεται στη Γερμανία υπό την επίβλεψη της γερμανικής κυβέρνησης και είναι εκφρασμένος σε δολάρια ΗΠΑ και είναι διαθέσιμος για διαπραγμάτευση στο Aquis Exchange UK, Deutsche Börse XETRA, Euronext Amsterdam και SIX Swiss Exchange. Άλλα ETN που προσφέρονται από τον Όμιλο ETC περιλαμβάνουν τα Ethereum, Litecoin, Solana, Polygon, XRP, Cardano, Avalanche και Polkadot.
3. SBTC 21Shares Short Bitcoin ETP
Δώστε μια εταιρεία 21Αναφορές , μια επενδυτική εταιρεία μόνο για κρυπτονομίσματα, διαθέτει έναν από τους μεγαλύτερους ομίλους προϊόντων που διαπραγματεύονται στο χρηματιστήριο (ETP). Το Bitcoin ETN κατατάσσεται ψηλά όσον αφορά την απόδοση του πορτοφολιού. Προορίζεται να επιτρέψει στους επενδυτές να επωφεληθούν από την αστάθεια των νομισμάτων Bitcoin και μπορούν να διαπραγματεύονται παγκοσμίως σε δολάρια ΗΠΑ στο Euronext του Άμστερνταμ και στο SIX Swiss Exchange. Άλλα κρυπτογραφικά ETN που προσφέρονται από την 21Shares περιλαμβάνουν τα Binance BND, Ethereum, Polkadot, Algorand, Solana, Stellar και XRP.
4. Bitcoin Tracker One XBT Provider (Coinshares)
Η Coinshares είναι μια παγκόσμια εταιρεία επενδύσεων ψηφιακών περιουσιακών στοιχείων με έδρα το Λονδίνο που ιδρύθηκε το 2013. Δημιούργησε το πρώτο προϊόν Bitcoin που διαπραγματεύεται ποτέ, Bitcoin Tracker One , η οποία εισήχθη στο NASDAQ/OMX στη Στοκχόλμη το 2015. Η Coinshares έχει μακρά ιστορία ρυθμιζόμενων επενδύσεων σε ψηφιακά περιουσιακά στοιχεία και τα ETP της υποστηρίζονται από fiat. Οι πολίτες των ΗΠΑ μπορούν να συναλλάσσονται με το ETN μέσω οποιουδήποτε από τους 25 μεσίτες που αναφέρονται. Άλλα κρυπτογραφικά ETN που προσφέρονται από την Coinshares περιλαμβάνουν τα Ethereum, Litecoin, XRP, Polkadot, Tezos, Solana, Chainlink και άλλα.
5. Wisdom Tree Bitcoin
Η WisdomTree είναι χορηγός ETP και διαχειριστής περιουσιακών στοιχείων με έδρα τη Νέα Υόρκη. Σερβίρεται Wisdom Tree Bitcoin ETP , ένα προϊόν που υποστηρίζεται φυσικά από Bitcoin που είναι εισηγμένο με δολάρια ΗΠΑ ως το βασικό νόμισμα στο Euronext, στο SIX, στο XETRA και στο Χρηματιστήριο της Φρανκφούρτης. Οι επενδυτές από τις εισηγμένες χώρες μπορούν να επενδύσουν απευθείας στο προϊόν, ενώ άλλοι πρέπει να χρησιμοποιήσουν έναν μεσάζοντα, όπως μια τράπεζα. Άλλα ETN που προσφέρονται από το WisdomTree περιλαμβάνουν τα Ethereum, Cardano, Polkadot και Solana. Επαληθεύω Μπορείτε να αγοράσετε Bitcoin ανώνυμα με πιστωτική κάρτα;
Πρέπει να επενδύσετε σε κρυπτονομίσματα με το ETN;
Ως ενοποίηση μιας σχετικά νέας αποκεντρωμένης χρηματοοικονομικής τεχνολογίας και μιας παλιάς έννοιας της χρηματοπιστωτικής αγοράς, το ETN σας παρέχει μια μοναδική ευκαιρία να συναλλάσσεστε με κρυπτονομίσματα.
Ωστόσο, είναι σημαντικό να εξετάσετε προσεκτικά τους κινδύνους πριν επενδύσετε σε ένα κρυπτονόμισμα ETN. Όπως συμβαίνει με όλες τις επενδύσεις, αναζητήστε και συμβουλευτείτε έναν οικονομικό σύμβουλο προτού λάβετε τεράστιες επενδυτικές αποφάσεις. Μπορείτε να δείτε τώρα Τι είναι ο τραπεζικός πανικός ανταλλαγής κρυπτονομισμάτων και πώς λειτουργεί;
